Еженедельный обзор мировых рынков и итоги августа 2022 года

Азиатские рынки

Япония

Японские фондовые рынки за неделю упали — Nikkei 225 снизился на 3,46%, а более широкий TOPIX потерял 2,50%. 

Банк Японии (BoJ) остается по-прежнему привержен сохранению сверхнизких ставок. Иена находится на минимуме с 1998 года по отношению к доллару США.

С одной стороны, слабая иена очень поддерживала конкурентоспособность и была благом для экспортеров страны, с другой стороны — это привело к увеличению стоимости импорта энергии и продуктов питания, увеличивая нагрузку на предприятия и домохозяйства. 

Поскольку базовая инфляция превышала целевой показатель Банка Японии в 2% в течение четырех месяцев подряд, правительство пообещало принять меры, чтобы смягчить воздействие роста цен на продукты питания и энергоносители.

Китай

Фондовые индексы Китая упали, так как новые вспышки коронавируса в крупных городах вызвали новые карантинные ограничения и ухудшили экономические перспективы. 

Shanghai Composite снизился на 1,54%, а индекс голубых фишек CSI 300 — на 2,01%.

Гонконгский индекс Hang Seng упал на 3,56%.

Азиатские индексы

Акции китайских производителей электромобилей Li Auto и Xpeng упали на торгах в Гонконге в августе, после сообщения о снижении поставок.

Акции Li Auto потеряли 8,64%, Xpeng — 19,89%.

Бумаги стартапа Nio Inc за месяц выросли на 6,08%.

Поставки компании в августе подскочили на 81,6% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и выросли на 6% по сравнению с июлем.

Китайские технологические гиганты продемонстрировали худший квартальный рост за всю историю на фоне жесткой политики Пекина в борьбе с COVID.

При этом, Alibaba сообщила о первом квартальном росте выручки в годовом исчислении, Tencent сообщила о первом за всю историю падении продаж.

Акции Alibaba в Гонконге упали на 5,38% за неделю, за месяц выросли на 1,29%.

Бумаги Tencent за неделю выросли на 1,36%, за месяц — на 6,65%.

JD.com за месяц прибавили 5,56%, за неделю упали на 1,77% — JD.com , второй по величине игрок в сфере электронной коммерции в Китае, сообщил о самом медленном росте выручки в истории.

Экономика Китая выросла на 0,4% во втором квартале, это повлияло на силу потребителей, а также на расходы компаний в таких областях, как реклама и облачные вычисления.

Также технологический сектор Поднебесной продолжает бороться с ужесточением нормативно-правовой базы, так как Пекин последние два года ведет жесткую политику в сферах от игр до защиты данных.

В августе НБК снизил две ключевые процентные ставки, поскольку Китай активизировал усилия по оживлению экономики.

Официальные данные показывают, что заводская активность в Китае в августе сократилась — производственный индекс менеджеров по закупкам (PMI) вырос до 49,4 в августе с 49,0 в июле, это второе месячное сокращение, хотя показатель выше ожиданий.

PMI в секторе услуг снизился до 52,6 с 53,8. 

Российский рынок

Основные индексы Московской биржи завершили неделю значительным ростом — РТС +8,57%, МосБиржи +8,93%.

Индексы RTSI, IMOEX, W

Месячный прирост — РТС +11,44%, МосБиржи +8,41%.

Спрос на “голубые фишки” российского рынка увеличивался на фоне дивидендных ожиданий.

Лидерами роста выступили акции “Газпрома”, которые взлетели на 37,68% на новостях о рекомендации Совета директоров по выплате дивидендов по итогам первого полугодия.

Также бычий настрой в нефтегазовом секторе демонстрировали ао "Сургутнефтегаза" +9,66%, "префы" +2,9%,  "ЛУКОЙЛа" +11,66%, "Роснефти" +6,53%.

Бумаги “металлургов” также показали позитивную динамику — ММК +9,97%, "Норникель" +8,8%, "Северсталь" +8,67%, "НЛМК" +6,52%, UC Rusal +1,93%.

Выросли “золотодобытчики” — ПАО "Полюс" +2,21%,  Polymetal +1,14%.

Акции "Аэрофлота" прибавили +9,63%, Сбербанка ао +10,28%, “префы” +8,74%, QIWI +9,4%. 

Закрылись снижением бумаги “Русгидро” -1,41%, "НОВАТЭКа" -0,64%.

Российские акции, W, MOEX

На Московской бирже 31 августа стартовали торги расчетным фьючерсным контрактом на индекс российской пшеницы, а также опционами на этот контракт.

Сообщается, что в первый день торгов объем операций с новыми инструментами превысил 3,5 млн рублей, или 518 контрактов.

Сырьевые рынки

Нефть и газ

Фьючерсы на сырую нефть West Texas Intermediate за неделю упали на 6,65% и закрылись ниже 90 долл. за баррель, возле 86,9 долл.

За месяц котировки упали на 9,2%.

Мировая эталонная нефть марки Brent потеряла 7,89% за неделю и завершила торги возле 93,02 долл. за баррель.

За месяц Brent потеряла 12%, что стало худшим месяцем с ноября прошлого года.

Фьючерсы на нефть, NYMEX, W

Цены на нефть продолжили падение из-за опасений по поводу замедления мировой экономики и снижения спроса в Китае из-за расширения карантинных ограничений.

По данным ОПЕК+, рынок нефти будет иметь небольшой профицит в 0,4 млн баррелей в сутки в 2022 году, что намного меньше, чем прогнозировалось ранее, из-за недовыполнения согласованных объемов добычи некоторыми членами альянса.

Цены на сырую нефть получили поддержку после того в США заявили, что последний ответ Ирана на переговорах по его ядерной программе был «неконструктивным». 

Это отодвигает перспективу снятия санкций с Ирана по экспорту нефти.

EIA сообщило, что запасы сырой нефти в США за неделю упали на 3,3 млн баррелей, эксперты ожидали снижения на 950 тыс. баррелей.

Vortexa сообщила о падении запасов нефти на плавучих хранилищах на 7,8% по весу до 100,70 млн баррелей за неделю.

Добыча сырой нефти в США выросла на 100 000 баррелей в сутки до 12,1 млн баррелей в сутки.

Baker Hughes сообщила, что количество активных нефтяных буровых установок в США выросло на 4 установки и достигло максимума 29 июля за 2,5 года в 605 буровых установок. 

Цены на природный газ в Европе в августе достигли исторического максимума 321,41 евро за МВт·час.

Резкий скачок котировок произошел после сообщения об остановке поставки газа по газопроводу «Северный поток» на три дня с 31 августа. 

Кроме того, ранее РФ уже сократила экспорт природного газа в Европу до 20% от мощностей, что оказало повышательное давление на рынок.

Еженедельный отчет EIA был медвежьим для цен на природный газ в США, поскольку показал, что запасы природного газа выросли на 61 млрд куб. футов до 2640 млрд куб.

Тем не менее, запасы остаются ограниченными и снизились на -8,0% в годовом исчислении и на -11,3% ниже их среднего сезонного показателя за 5 лет.

Baker Hughes сообщила, что количество активных буровых установок для добычи природного газа в США за неделю выросло на 4 установки до нового трехлетнего максимума в 162 установки. 

Металлы

Золото достигло шестинедельного минимума из-за укрепления доллара и перспектив продолжения агрессивной политики ФРС, что негативно влияет на привлекательность золота, как вложения с нулевой доходностью. 

Котировки желтого металла падали пять месяцев подряд, что является самым продолжительным убытком за четыре года.

Фьючерсы на золото за прошедшую неделю упали на 1,55%, серебро подешевело на 11,46%.

Фьючерсы на золото и серебро, COMEX, W

Крупнейший в мире биржевой фонд, обеспеченный золотом, SPDR Gold Trust,  заявил, что его запасы упали на 0,3% до 973,37 тонны в среду.

Другие металлы также завершили неделю снижением — платина упала на 4,33%, палладий — на 4,51%, медь — на 7,67%, алюминий — на 8,46%.