«Торговый хаос» Билла Вильямса – революция в трейдинге или полная ерунда?

Основные моменты:

• • Чем же так удивил Вильямс?
  • Почему книга вызвала шквал негатива?
  • Этапы развития трейдера по теории Вильямса
  • Что не так с «Торговым хаосом»?
  • Выводы

«Дичайшая смесь из психологии и экономики, написанная дилетантом».

«Фундаментальный труд, полезный новичкам и профессионалам, работающим на фьючерсных рынках».

И еще вагон и тележка положительных и негативных отзывов о нашумевшей книге Билла Вильямса «Торговый хаос». 

В 1995 году выход первой книги произвел фурор среди трейдеров всего мира — еще бы, так безапеляционно заявить, что фундаментальный и технический анализ не настолько уж и нужны для торговли! И это в то время, когда классика трейдинга требовала сложных расчетов, к которым новички должны были приходить долго и постепенно. Почему книга вызвала такой неоднозначный резонанс и расколола трейдеров на два лагеря — страстных приверженцев нового подхода и ярых противников? Давайте разбираться по порядку. 

Чем же так удивил Вильямс?

До выхода первого издания «Торгового хаоса» с таким радикальным заявлением никто не сомневался в необходимости тщательного фундаментального и технического анализа. А Вильямс заявил, что для успешной торговли на биржах систему аналитики можно существенно упростить.  В то время обучение трейдингу заключалось в поэтапном движении новичков от простых способов торговли к более сложным, когда к наработанной торговой стратегии постепенно добавлялись новые элементы и способы извлечения прибыли.  Автор книги пошел противоположным путем — от сложного к простому:

• В начале карьеры он наряду с другими трейдерами использовал все виды анализа в полном объеме как положено. И отнесся к делу настолько серьезно, что даже одним из первых купил спутниковую антенну для постоянного отслеживания ситуации на рынке. В итоге это закончилось колоссальными убытками.
• Вильямс крепко задумался и рискнул отказаться от распространенных методов торговли и уповать только на свои знания, применяя их часто интуитивно. Это в корне изменило ситуацию.

Окрыленный открытием, он пишет книгу и делится с миром личными профессиональными секретами и полученным опытом. Естественно, что у любого нового революционного метода будут и поклонники, и противники. Скептикам стратегия торгового хаоса не понравилась, а кому-то новая теория очень помогла, тем самым подтвердила эффективность метода Вильямса. Как показала практика, его можно применять на фьючерсных рынках и даже на Форексе. 

Но тогда почему книга вызвала шквал негатива?

Ключевой ошибкой большинства новичков в трейдинге Вильямс считает придание слишком большого значения индикаторам в попытках подогнать движения рынка под формулы, что в корне неверно.  Ведь рынок меняется быстрее, чем алгоритмы Фейсбука, которые невозможно ни вычислить, ни просчитать наперед. А если бы кто-то их вычислил, то снял бы сливки в масштабах, которые не снились самому Цукербергу. С биржами еще сложнее, чем с Фейсбуком. И выдвигать гипотезы на основании движений рынка сегодня для торговли на них завтра — гиблое дело. Завтра все изменится, и те стратегии, которые сегодня работают, завтра станут провальными. В Лаборатории Герчика именно по этой причине категорически не рекомендуют торговлю по индикаторам и не обучают этому. Поэтому наша позиция в этом плане совпадает с теорией автора на сто процентов.  А тогда, в 1995 году, в первом издании «Торгового хаоса» Вильямс открыто заявил о вреде индикаторов. И на дыбы встали как раз те, кому было лень вникать в механику трейдинга и трудиться на благо своего депозита. Это та категория горе-трейдеров, которая не относится к торговле на финансовых рынках как к полноценному предпринимательству, требующему соответствующих усилий. 

Этапы развития трейдера по теории Вильямса

В «Торговом хаосе» автор разделяет 5 стадий эволюционного развития трейдера:

• Новичок на бирже — как ребенок, пришедший в школу. На этой ступени он изучает букварь, терминологию, делает первые шаги в торговле.
• Продвинутый ученик работает с одним инструментом и умеет извлекать на нем прибыль. Причем книга рекомендует для трейдера такого уровня волны Эллиотта и фракталы, если речь идет не о Форексе — там нужны другие способы, так как волновая разметка слишком субъективна.
• Профессионал умеет максимизировать прибыль. 
• Трейдер с собственным набором убеждений — когда происходит слияние с рынком, и удовлетворение приходит не от получения прибыли, а самого процесса составления прогнозов и чтения графиков.
• Эксперт умеет мгновенно оценить ситуацию на графике, давно не считает успешное закрытие сделки случайностью, замечает тенденции, получает удовольствие от того, что способен видеть лес за деревьями, понимать глубинные причины движения цены вверх и вниз, спокойно реагирует на рост и падение трендов.

Если учесть, что в трейдинге ⅔ успеха зависит от психологии, то в таком делении на этапы есть смысл. Парадокс в том, что книг на тему трейдинга написано тысячи, а практическую пользу дают единицы. Первое издание «Торгового Хаоса» входит в их число еще и потому, что написано человеком, который провел на бирже большую половину жизни и сумевшим собрать, переработать и систематизировать практический опыт. Многие приемы и рекомендации можно смело внедрять и сегодня. Но в теории Вильямса есть и видимые противоречия, мешающие читателю понять истинный смысл того, что имел в виду автор. 

Что не так с «Торговым хаосом»?

Уже в предисловии мы натыкаемся на термин «торговый хаос», который красной нитью проходит через всю стратегию Вильямса. У многих трейдеров сомнения начинаются с утверждения о том, что финансовые рынки и математика никак не связаны.  Автор заявляет, что его теория не имеет ничего общего с классикой технического анализа, и тем не менее за основу берет стандартные рыночные цены. Но под утверждением о том, что трейдеры сливают депозиты не из-за рынка, а в силу проблем с собственными мозгами, готов подписаться каждый опытный участник рынка. Кстати, опытным книга не так интересна, как новичкам. То, что зубры трейдинга называют в книге водой, для новичков, впервые увидевших терминал, — бесценная информация. Поэтому и отзывы о «Торговом хаосе» Билла Вильямса такие противоречивые. Материал по торговому хаосу воспринимается сложно, так как базируется на абстрактных примерах. Причиной ценовых колебаний по Вильямсу является не баланс спроса и предложения, а психология трейдинга. По факту же на цены влияет одинаково и то, и другое.

Из-за таких противоречий и нестыковок можно отнестись к книге скептически. Поэтому и негативных отзывов о «Торговом хаосе» так много. Но рациональное зерно в ней все-таки есть. Вторая часть книги посвящена практическому трейдингу, начиная от терминов, этапов развития новичков, способах идентификации тренда и заканчивая сложной стратегией волн Эллиотта, совмещенной с авторскими разработками Вильямса. Поэтому к прочтению мы ее рекомендуем. Да, здесь много психологии и высоких материй, которые новичкам читать рановато, до них надо дозреть. А опытным трейдерам подробные разборы прописных истин можно и пропустить.

Выводы

Билл Вильямс — бесспорно великий трейдер, набивший в начале карьеры много шишек, но сумевший преодолеть ограничения и сделать правильные выводы из допущенных ошибок. Для этого требуется немало мужества перед самим собой.  «Торговый хаос» — честная попытка рассказать о личном опыте не только новичкам, но и опытным коллегам. И это был серьезный риск — ведь критиковали метод не только новички, которым было лень прилагать усилия, но и профессионалы. Как правило, состояться в данной профессии можно, используя разные инструменты и стратегии. У одних сработало одно, у других другое, и каждый будет нахваливать свой метод. И как же тогда ориентироваться новичкам? Воспринимайте книгу как руководство по саморазвитию. Красной нитью здесь проходит мысль о том, что необходимо формировать у себя адекватное отношение к рынку. Стратегии торгового хаоса, описанные в ней, можно применять в чистом виде везде, кроме Форекса. Они разрабатывались для торговли фьючерсами, а не валютными парами.

Если у вас пока не выходит получать стабильную прибыль, не отчаивайтесь. Когда-то не получалось даже у великих. Собственно говоря, если бы не провалы, то великими эти люди никогда бы не стали.  Кто знает, где и каким лет через 10 будете вы? Читайте наш блог и книги о трейдинге, применяйте на практике прочитанное, и в конце концов, найдите себе наставника. Иначе даже в толковой книге или учебнике вы заблудитесь в противоречиях. Тем более, что в одной и той же книге все видят одни и те же буквы, а картина в голове складывается почему-то разная.  Хватит тянуть — делайте первый шаг, подписывайтесь на серию базовых уроков по трейдингу. И давайте читать хорошие книги по трейдингу в онлайне и бумажные вместе. Чтобы не платить слишком высокую цену за свой собственный торговый хаос. Какие книги о трейдинге читаете вы? Предлагаем составить в комментариях подборку книг для новичков. Тем более, что хороших толковых учебников по трейдингу не так уж и много.