Еженедельный обзор мировых рынков: 04 — 08 декабря 2023 года

Американский рынок

Фондовые индексы Уолл-Стрит по итогам прошлой недели закрылись в зеленой зоне на фоне надежд инвесторов на сценарий «мягкой посадки».

Отчет о занятости вне сельского хозяйства США за ноябрь и опубликованные в пятницу данные опроса Мичиганского университета свидетельствовали об устойчивой экономике и охлаждении инфляции.

S&P 500 прибавил 0,21% и достиг нового максимума с начала года. Nasdaq Composite вырос на 0,69%, DJIA — на 0,01%.

Американские индексы

S&P 500 и Dow Jones завершили шесть выигрышных недель подряд, что стало самой продолжительной серией с 2019 года. 

Акции роста были сильнее акций стоимости. Слабее других были бумаги энергетических компаний, поскольку внутренние цены на нефть упали ниже $70 за баррель впервые с июня.

Интерес к технологиям искусственного интеллекта был одним из факторов поддержки Nasdaq Composite. 

Акции материнской компании Google Alphabet выросли более чем на 5% в четверг после того, как компания представила свою новую модель ИИ Gemini.

Рыночная капитализация Apple в очередной раз превысила $3 ​​трлн и вернулась к своему летнему рекордному максимуму.

Сектора S&P 500

Сектор коммуникаций стал лидером роста, +1,45%

GOOG +2,49%, META +2,44%.

Charter Communications, CHTR, с падением на 8,54%, оказалась в числе аутсайдеров, после того, как финансовый директор компании заявил, что, в четвертом квартале ожидает потерю абонентов широкополосного доступа.

Акции Paramount выросли на 6,78% после сообщений о том, что Skydance и RedBird Capital нацелены на поглощение National Amusements, которой принадлежит большая часть голосующих акций медиагиганта.

Технологический сектор прибавил 0,68%.

Акции AMD подскочили почти на 10% в четверг после того, как производитель полупроводников объявил о своем новом чипе искусственного интеллекта, а Meta и Microsoft заявили, что будут его использовать. По итогу недели — AMD +6,2%.

Среди лидеров — NVDA +1,58%, NXPI +4,8%, AAPL +2,34%.

Слабее выглядели — ORCL -3,03%, INTC -2,38%.

Потребительский циклический сектор нарастил 0,43%.

Акции автопроизводителей выглядели позитивно — TSLA +2,1%, F +4,06%, GM +4,29%.

Также среди лидеров были бумаги крупнейших круизных операторов — RCL +8,8%, CCL +14,91%, NCLH +13,76%.

Финансовый сектор прибавил +0,38%.

WFC +2,4%, C +3,5%.

AXP -3,07%, BRK-B -1,12%.

Производители основных потребительских товаров потеряли 1,24%, сектор базовых материалов просел на 2%. 

Наибольшее снижение — в секторе энергетики, -3,2%.

Бумаги производителей нефти и газа потеряли в среднем 3-4% на фоне падения цен на энергоносители.

Макроэкономические показатели

Число рабочих мест в несельскохозяйственном секторе США выросло на 199 тыс.в ноябре, что немного лучше оценки аналитиков в 190 тыс. и выше октябрьского прироста в 150 тыс.

Уровень безработицы снизился до 3,7% по сравнению с прогнозом 3,9%.

Средний почасовой заработок увеличился на 0,4% за месяц и на 4% по сравнению с прошлым годом, что близко к ожиданиям.

Наибольший прирост наблюдался в сферах здравоохранения, правительственных органов, промышленности, отдыха и туризма.

Аналитики отмечают устойчивость рынка труда, несмотря на опасения рецессии.

Исследование Мичиганского университета показало падение инфляционных ожиданий и рост потребительских настроений в декабре до самого высокого уровня с июля.

Европейский рынок

Основные индексы региона закрылись ростом.

Французский CAC 40 поднялся на 2,46%, немецкий DAX — на 2,21%, итальянский FTSE MIB — на 1,59%, британский FTSE 100 — на 0,33%.

Европейские индексы

Акции горнодобывающей компании Anglo American рухнули в пятницу на 20%, после объявления о плане сокращения капитальных затрат на фоне падения спроса на металлы.

AAL, D

Сильнее рынка выглядели акции норвежской полупроводниковой компании Nordic Semiconductor, которые подорожали на 10%, и австрийского производителя датчиков и освещения AMS-Osram, с ростом более чем на 6%. 

Макроэкономические показатели

Промышленное производство в Германии в октябре зафиксировало падение пятый месяц подряд, последовательно снижаясь на 0,4%.

Производственные заказы неожиданно упали на 3,7%. 

Уровень безработицы в ноябре вырос до 5,9%, что является самым высоким уровнем с мая 2021 года.

Рынок жилья Великобритании испытывает трудности. По данным S&P Global и Chartered Institute of Purchasing and Supply, активность в строительном секторе страны в ноябре резко упала из-за спада в секторе жилищного строительства.

Азиатские рынки

Япония

Фондовые индексы Японии за неделю утратили позиции: индекс Nikkei 225 упал на 3,4%, более широкий TOPIX — на 2,4%. 

Акции оказались под давлением на фоне комментариев представителей Банка Японии, BoJ, о возможном отказе Центробанка от своей сверхмягкой политики. 

Экономика Японии в третьем квартале сократилась на 2,9% — больше, чем ожидалось.

Китай

Индекс Shanghai Composite снизился на 2,05%, CSI 300 — на 2,4% после падения до самого низкого уровня почти за пять лет в середине недели. 

В Гонконге Hang Seng Composite упал на 2,95%.

Азиатские индексы

Среди аутсайдеров — PDD -4,34%, YUMC -8,73%.

Негативным сигналом для рынков стало понижение прогноза агентством Moody's по государственным облигациям Китая со «стабильного» на «негативный».

Экспорт вырос на 0,5% в ноябре г/г, что стало первым положительным показателем за шесть месяцев. 

Импорт упал на 0,6% по сравнению с ростом на 3% в октябре. 

Общий профицит торгового баланса вырос до $68,39 млрд по сравнению с $56,5 млрд в октябре.

Российский рынок

Фондовый рынок в РФ был под давлением низких цен на нефть.

Индекс МосБиржи упал на 1,98%, РТС — на 3,74%.

Основные индексы MOEX, W

В секторе нефти и газа преобладали продажи — «Сургутнефтегаз» ао -9,58%, префы -4,1%, «Роснефть» -1,82%, «Газпромнефть» -1,57%, «Новатэк» +2,09%.

В секторе металлов и добычи наблюдалась разнонаправленная динамика — «НЛМК» -2,62%, «Русал» -2,75%, «ММК» -1,03%, «Норникель» +0,78%, «Северсталь» +1,07%.

Бумаги «Сбербанка» упали на 3,22%. Финансовая компания повысила пороговый ориентир по нормативу достаточности капитала для начисления дивидендов с 12,5% до 13,3%.

Акции «ВТБ» упали на 5,42%.

Бумаги «Алроса» взлетели на 9%, несмотря на введение санкций на российские алмазы с 1 января 2024 года.

Сырьевые рынки

Нефть

Стоимость январских фьючерсов WTI, CLF24, снизилась на 3,83% до $71,23 за баррель.

Февральские контракты Brent подешевели на 3,85% до $75,84 за баррель.

Фьючерсы на нефть NYMEX, W

Цена WTI снижалась семь недель подряд, впервые за пять лет.

Рекордные объемы производства и опасения относительно спроса оказали медвежье давление на рынок.

В пятницу Министерство энергетики США выступило с предложением купить до 3 млн баррелей нефти с поставкой в ​​марте для пополнения стратегического резерва. Министерство заявило, что будет проводить ежемесячные тендеры на закупку нефти для пополнения резерва до мая следующего года.

Опасения по поводу нарушения поставок нефтяными танкерами в зоне конфликта на Ближнем Востоке оказывают давление на цены. На прошлой неделе под удар попали коммерческие суда, работающие в международных водах Красного моря. 

Vortexa сообщила о падении запасов сырой нефти, хранящейся на танкерах, на 24% до 68,62 млн баррелей.

По данным EIA, запасы нефти в США сократились на 4,63 млн баррелей при ожиданиях снижения на 1,35-4,1 млн баррелей.

Добыча сырой нефти в США за неделю упала на 0,8% м/м до 13,1 млн баррелей в сутки.

Baker Hughes сообщила, что количество активных нефтяных вышек в США за неделю сократилось на 2 единицы до 503 установок.

Металлы

Февральское золото, GCG4, закрылось снижением на 3,6% на отметке $2014,5 за унцию.

Мартовское серебро, SIH24, подешевело на 9,98% и закрылось на уровне $23,275 за унцию.

Фьючерсы на золото и серебро, COMEX, W

Пятничное ралли доллара до 3-недельного максимума и рост доходности мировых облигаций стали негативным фактором для драгоценных металлов.

Снижению котировок также способствовали более сильные данные по рынку труда, которые ослабили ожидания смягчения денежно-кредитной политики ФРС. 

К тому же, отчет Мичиганского университета свидетельствовал об ослаблении инфляционных ожиданий, что стало сдерживающим фактором спроса на золото в качестве инструмента хеджирования и оказало медвежье влияние на цены.

Криптовалютный рынок

На прошлой неделе рынок цифровых активов порадовал трейдеров.

Ведущие криптовалюты обновили максимумы с начала года.

Bitcoin вырос на 9,55% за неделю и зафиксировал максимум на отметке 44 700 USDT, по данным Coinmarketcap.

Эфир прибавил 7,27% и отметился на уровне 2403 USDT.

Лидером роста в Топ-10 была Solana, которая подскочила на 18,9% до отметки 77,78 USDT.

BTCUSDT, ETHUSDT, SOLUSDT, W