Фондовые рынки

Изучение биографии успешных трейдеров и инвесторов чрезвычайно полезно для новичков. Их пример вдохновляет и стимулирует, действия становятся образцом, советы направляют в работе. Легендарное имя Уоррена Баффета давно вошло в историю инвестирования как человека, заработавшего огромное состояние с нуля и давшего финансовому миру правила, применяемые на практике миллионами последователей. Редакция выяснила, почему золотые правила от Уоррена Баффета по-прежнему актуальны, и как они помогают современным инвесторам преуспевать на рынке. Кто такой Уоррен Баффет и как он стал «оракулом» инвестирования Имя этого человека ассоциируется с процветанием, богатством, успехом.  Его называют провидцем и «оракулом» из Омахи. Сам Уоррен никогда не считал себя иконой или мессией, а исповедовал практическое применение закономерностей и правил торговли, приводящих к успеху. Для самого «‎оракула» все началось в 11 лет с покупки трех акций Cities Service Preferred, которые обошлись подростку по $38,25 за штуку. После повышения цены он продал их по $40. Но затем стоимость бумаг выросла в пять раз, и это стало первым уроком для молодого инвестора. Сегодня это известная схема: «купи и держи». Баффет изучал все существующие акции. Слушал лекции Бенджамина Грэхема в Колумбийском университете, удостоился похвалы мэтра за блестящий анализ ценных бумаг. Через много лет Грэхем пригласит Уоррена в свою компания на должность ведущего аналитика. После окончания учебы молодой человек стал организатором первых семинаров о фондовом рынке, разъясняя всем желающим понятие инвестиций. В 26 лет талантливый парень создал и возглавил партнерское предприятие Buffet Partnership Ltd, вложив всего $100. Остальные семь инвесторов внесли $105 тыс. За пять лет капитал вырос на 251%.  В 1965 году Уоррен купил компанию Berkshire Hathaway, которая является до сих пор основной в его инвестиционном портфеле. Она обошлась Баффету в $8,3 млн. Сегодня стоимость холдинга достигает почти $800 млрд, Инвестпринципы Warren Buffett базируются на логическом, последовательном, дедуктивном умении выбирать акции перспективных компаний. Удивительное чутье позволяет инвестору до сих пор улавливать настроение рынка, успешно переживать трудные времена, извлекать выгоду из экономических спадов. В кризис 2008 года Баффет заключил доходные сделки со многими компаниями, нуждающимися в финансах. И в очередной раз увеличил состояние. Тогда же журнал Forbes  поместил его имя во главе списка самых богатых людей мира. В 2022 он переместился на пятую строчку рейтинга с состоянием в $118 млрд. В августе текущего года Баффет отпраздновал свой 93-й день рождения. И, похоже, останавливаться не собирается. Самые примечательные вехи развития его предприятий  Инвестиции Уоррена Баффета имеют цель: удержание наиболее эффективных акций, а не просто спекуляции на краткосрочных колебаниях цен. Он приверженец стоимостного инвестирования, когда деньги вкладываются в предприятия с перспективными финансовыми характеристиками и надежным руководством. Эта стратегия принесла много выдающихся результатов. В основе концепции магната — углубленный разбор деятельности эмитента, изучение бухгалтерских отчетов, понимание биржевого рынка. Своими правилами инвестирования «оракул» делится в книгах, открывая миру множество секретов успешной торговли. Почему книга Баффета все же — не книга В офисах брокерских контор, на рабочих столах бизнесменов часто можно увидеть книгу «Правила инвестирования Уоррена Баффета. Как сохранять и приумножать капитал». В ней автор Джереми С. Миллер изложил принципы работы финансового гуру, его стиль ведения дел и методы принятия решений.  В издании использованы материалы из ежегодных посланий Баффета акционерам, где предприниматель рассказывает о применении на практике собственной концепции и анализирует историю успеха своей компании. Книга — анализ идей, которые составляют суть подхода великого инвестора к вложениям средств, набор правил для ведения дел, управления людьми и деньгами. Автор описал образ мышления мастера, который можно перенять и использовать в работе. Открывая книгу, вы получаете руководство к действию, понимаете философию успешного бизнеса, видите путь к достижению высоких финансовых результатов. Это — учебное пособие, актуальность которого доказана временем. Применение вроде бы простых постулатов поможет вам избежать ошибок на пути к богатству. Цитаты про инвестиции Уоррена Баффета расходятся в среде финансовых воротил, как круги по воде, вовлекая в процесс торгов, и побуждают действовать по выверенным правилам. Некоторые биржевики верят в их магию: произносят шепотом слова мэтра в надежде совершить успешную сделку. Такой вот талисман удачи.  Главные инвестпринципы, раскрытые в книге  Основой инвестирования Баффет считает здравый подход: следование выбранной стратегии, исключение эмоций, диверсификацию, консервативность в принятии решений. Именно это положено в базис для обучения инвесторов грамотным действиям. Предлагаем ознакомиться с некоторыми уроками финансовой жизни мэтра и принять их на вооружение. 1. Богатым может быть каждый Следует избавляться от стереотипа, что богатство — это удача. Меняйте отношение к работе, думайте о том, чего вы способны достичь, а не что должны сберечь. Не упускайте возможности даже в периоды кризисов. Нацельтесь не на восполнение упущенного, а на приумножение капитала. 2. Оценивание компании на основе активов Анализ нужно проводить с учетом ретроспективы и будущей доходности, что зависит от базовой стоимости эмитента. Оценивайте активы компании так, как если бы вы покупали ее целиком, а не долю в виде акций. Здесь важно выбирать качество по справедливой цене, а не посредственность по подходящей стоимости. Мыслите с точки зрения собственника, разделяя бизнес-идею руководства фирмы. 3. Соблюдение баланса в бизнесе Для улучшения ведение дел существуют три способа: Дополнительно можно использовать заемные средства и пониженную ставку налогообложения. Совершенствуйте бизнес, комбинируя эти методы, чтобы повысить стоимость компании. 4. Долгосрочное инвестирование Вкладывание денег на длительную перспективу дает рынку время для поднятия цен до определенного уровня. Именно поэтому Баффет не рекомендует быструю продажу акций без веских причин. Колебания цен, однодневные скачки — не повод для этого. Принимайте решения на основе тщательного анализа и обдумывания действий. Оптимальный срок владения акциями — 10 лет и более. 5. Налогообложение При одинаковых инвестиционных возможностях лучшую доходность приносит бумага, которая облагается более низкой налоговой ставкой. Также имеет значение срок: более высокую прибыль вы получите, если уплата налоговых обязательств будет происходить позже. 6. Инвестирования в «недооцененные акции» Отличная потенциальная возможность на рынке для получения прибыли. Существует целая вселенная мелких компаний, которой не интересуются крупные корпорации. Такие акции можно купить по низкой цене и выиграть на росте. Это основной инструмент стоимостного инвестирования, в основе которого — взвешенная оценка и системный подход.  Баффет допускает вложения в недооцененные акции на уровне до 40% портфеля. 7. Невозможность угадать поведение рынка Идеальных условий для торговли не существует. Случайные и непредсказуемые колебания не должны влиять на ваши решения. Возможности для инвестирования возникают вне прогнозов. Сосредоточьтесь на оценке компании, а не рыночной ситуации. Используйте здоровый скепсис к предсказаниям и занимайтесь анализом … Читать далее

Фондовая биржа все больше привлекает к себе людей, которые рассматривают ее, как начало своего капиталовложения и бизнеса. Всех новичков всегда интересует вопрос – как заработать на фондовой бирже? Заработок на фондовой бирже основывается на торговле акций, облигаций, фьючерсов, опционов и других. Сегодня благодаря компьютерным инновациям и интернету все желающие могут поучаствовать в торгах на фондовой бирже. Конечно, для успешной торговли мало пройти обучение, нужно еще и разбираться в экономике, как государства, так и мира в целом, понимать функционирование биржи, всегда быть в курсе экономических новостей. Торговля на фондовой бирже осуществляется строго по принятому уставу. Этот устав и правила торговли принимает биржевой комитет, который в дальнейшем следит за его выполнением и вычисляет биржевые индексы.  Если вы решительно настроились идти на рынок фондовых торгов, то нужно знать механизм торговли на фондовой бирже. Работа на фондовой бирже Сегодня самые крупные и мировые фондовые биржи находятся в Нью-Йорке, Лондоне, Токио и Париже.  Благодаря современным технологиям и появлению интернет-платформ торги осуществляются 24 часа в сутки.  Это очень упростило рабочий график торгующих трейдеров, теперь можно торговать на фондовой бирже в любое удобное время. А интуитивно понятный интерфейс торговых платформ позволяет всегда оставаться в курсе всех событий, четко отслеживать торги в онлайн режиме.  Как заработать на бирже Ключевые стратегии торговли на фондовой бирже Стратегия — это определенный свод правил, который разрабатывают под себя, тестируют, дорабатывают и шлифуют. Но если говорить более глобально, то ключевыми считаются несколько направлений: Итог Торги на фондовой бирже проходят очень живо. Чтобы стать успешным трейдером, нужно быть всегда в курсе всех событий не только на уровне определенной биржи, но и экономической ситуации в целом. Для начала нужно изучить основы торговли на фондовой бирже.  Часто задаваемые вопросы:

В статье вы узнаете, что такое профит в трейдинге и когда фиксировать прибыль по акциям. Слово профит (profit) пришло к нам из английского языка и в трейдинге означает разницу между вложенными инвестициями и полученным доходом. Если трейдер закрыл сделку в профите, значит он получил прибыль, выгоду. Профит на бирже — это так называемый чистый доход. Формула будет выглядеть так: Чистый доход = Полученный доход — вложенные инвестиции. Говоря языком экономистов, profit что значит? Это — ваша прибыль. Надо понимать, что прибыль всегда меньше, чем доход. Потому что из общей суммы, которую вы получили от сделки, надо вычесть: Запомните, прибыль и доход — это разные вещи. Поэтому важно понимать, как торговать на бирже и что такое профит фактор. Можно получать доход, но не иметь прибыли. А если у вас расходов больше, чем дохода, то вы торгуете в минус и тем самым терпите убытки, сливаете депозит. Есть еще термин тейк-профит. По смыслу это почти то же самое. С английского переводится как «возьми прибыль». В трейдинге это означает стоп-приказ на открытый ордер, в нем указана точная цена, по которой сделка будет закрыта автоматически с заранее запланированной суммой прибыли или профита. Иными словами, вы сами определяете цену, по которой брокер закроет вашу сделку с профитом, даже если вас в это время не будет в онлайне. Такие тейк-профиты на биржах бывают более актуальны, чем стопы, которые ограничивают убытки. Профиты действуют совершенно противоположно и фиксируют размер прибыли. Вы можете получить ограниченную прибыль, но при этом сократить риск ее потери. Действует народная мудрость — тише едешь, дальше будешь. Уж лучше получать прибыль меньшую, но регулярно. В чем состоит необходимость тейк-профита? Еще лет 15 назад стать трейдером могли лишь люди с солидным капиталом. А сегодня начать торговать на бирже может любой, у кого завалялась лишняя сотня долларов. Так как дилинговые центры убрали ограничения по минимальной сумме депозита. На биржах появилось много людей, которые далеки от экономики и финансов, не владеют соответствующей терминологией и не разбираются в теме. Слишком часто под профитом понимают не только прибыль, но и общий доход за всю торговую сессию. Когда надо ставить профит: И вообще, нет смысла открывать сделку, если вам непонятно, в каком месте вы будете ее закрывать и когда фиксировать прибыль по акциям. Бытует мнение, что, к примеру, профит криптовалют необязательно выставлять, если вы торгуете под присмотром опытного наставника. Здесь имеют в виду психологический эффект — новичку надо наработать навык открытия/закрытия сделок по стратегии преподавателя, чтобы понять в деталях, как происходят процессы, поверить в свои силы. И понять, профит трейдинг — для вас. Может ли профит фиксировать убытки, а стоп — прибыль? Это парадоксально, но да. Когда по профиту фиксируется прибыль, а по стопам — убыток, это классика жанра: сделка закрывается при движении котировок в нужном направлении и достижении ими указанной точки. Но бывают и исключения: Основные ошибки трейдеров при выставлении профита Трейдер плохо ориентируется на бирже и не понимает, когда профит ставить можно и когда нельзя. Он не видит точку отсчета, от которой рынок отрабатывает обязательный и вполне логичный ход. Здесь поможет стратегия риск-менеджмента. Как понять, насколько ваша торговля эффективна? Эффективность торгов на бирже легко определить. Трейдеры называют результат профит-фактором и вычисляют его по следующей формуле: Профит-фактор = Сумма всех прибыльных сделок / сумма всех убыточных. При значении больше единицы ваша торговля прибыльна. Если меньше — то вы терпите убытки. Оптимальным считается значение профит-фактора от 1,6 и выше. Как правильно установить профит: Профит в крипте предполагает, что можно автоматически закрывать сделку, когда цена актива достигает запланированного заранее уровня. Вы можете выставить take-profit для новой или уже имеющейся позиции. Тогда возможность получения чистого дохода не будет упущена., ведь цена может колебаться без ведома участников рынка или ночью. А с tp прибыль будет зафиксирована в лучшей позиции При достижении уровня профита не фиксируйте прибыль полностью. Никто не знает наверняка, как поведет себя цена — пробьет уровень и пойдет выше или развернется назад. Есть смысл фиксировать только половину дохода, а остальную сумму пусть определит рынок. Ваше дело — грамотно переносить стопы. Поддерживайте соотношение рисков и прибыли на уровне 1:2. Старайтесь торговать акциями, не ограниченными в своем движении или пребывающими на годовых или исторических максимумах/минимумах. Желаем всем хорошего профита! Проверьте себя и ответьте на вопросы: Поделитесь своим опытом в комментариях. А если чувствуете необходимость прокачаться в данной теме, то начните с наших бесплатных уроков. Часто задаваемые вопросы:

01:00 У тебя экономическое образование Виталий Лялин – это инвестор, который иногда торгует короткие позиции внутри дня. В основном, его портфель состоит из стопроцентных лонгов, которые он планирует на очень длительные сроки инвестирования. Сам же Виталий выходец из экономической среды. Когда-то будущий инвестор окончил экономический факультет в МГУ им. Ломоносова. Виталий убежден, что образование полезно любому человеку, хотя сейчас принято считать, что без него можно обойтись. Иногда, это действительно так: люди достигают своих целей благодаря упорству и трудолюбию. Парень убежден, что образование дает человеку некую основу для развития в будущем, и он надеется, что его дети тоже будут образованы. Виталий один из немногих, кто после учебного заведения пошел работать по специальности. Как признается трейдер – в университете не учат чему-то приближенному к трейдингу, но там дают определенный фундамент, который в будущем помогает лучше понимать общую картину на рынке. Но все равно, выйдя с университета – одних знаний человеку будет не достаточно, многое приходит с практикой, пока не поработаешь и не поймешь как все устроено – нет реального представления о работе. Окончил университет Виталий в 2005 году и сразу пошел трудиться. Ценные бумаги в его жизни были как хобби. Трейдер считает, что ценные бумаги полезны по следующим причинам: Переход на видео по ссылке — youtu.be/Z8tzPjDdhY0 Многим интересно: как инвестор создает портфель. Виталий, прежде всего, обращает внимание на индекс, и сейчас в его портфеле примерно 50 бумаг. Каждый инвестор должен иметь аналитический ум и знания, чтобы спрогнозировать будущее компании, и понять – что важно для компании, а что второстепенно. Когда Виталий оценивает фундаментал компании – он прежде всего смотрит на отрасль, в которой она работает. Трейдер считает, что инвестировать нужно в ту отрасль, которая растет как рынок или даже больше. Когда Виталий выбирает бумаги для портфеля – он делит их для себя на отрасли. Потом он анализирует каждую отрасль, как правило – в каждой не такой большой выбор. Виталий никогда не инвестирует дополнительно портфель, а работает только с изначальной суммой. Как инвестор, он это не делает из-за того, что риски, которые могут быть не рынке, – не дадут ему возможность отбить эти дополнительно вложенные средства. 13:30 Тебе просто в удовольствие это делать? У Виталия есть и другая работа, поэтому у него уходит очень мало времени на формирование портфеля. Некоторые советуют покупать инвестору фьючерсы, а не акции, но Виталию больше импонируют именно акции. Молодой трейдер перешел к индексной торговле, после того, как он просто покупал какие-то конкретные бумаги – они росли и падали, парень сравнивал свою доходность с рынком по итогам, то в некоторые года трейдер сильно проиграл индексу. Поэтому, инвестор решил уйти от стратегии лонгов, и просто пришел к торговле бумаг, которые вставляют индекс, а потом — шортит самые слабые бумаги в имеющимся портфеле. Слабая бумага в краткосрочном периоде – это та бумага, которая несколько дней или неделю шла хуже рынка, если рынок рос, то она слабо росла, если рынок стоял – она постоянно снижалась. Технический анализ Виталий использует только внутри дня. У молодого инвестора портфель разбит на 2 части: Спекулятивная часть дает ему возможность на длительных интервалах обгонять индекс на основании доходности, после налогов и всех комиссий. Внутридневной торговле Виталий уделяет не более 2 часов в день. Как правило, все, что посвящает трейдер рынку – это время до открытия торгов. Он смотрит как торгуется Азия, фьючерс на Америку, нефть, а немного позже – американскую статистику, которая показывает направление движения рынка до конца дня. Если Виталий чувствует, что какие-то бумаги могут обогнать все в следующем году, то долю таких бумаг он увеличивает. 24:28 Цели твои в дальнейшем? Виталий зарабатывает определенную сумму денег на работе, но все равно не считает нужным ещё докладывать в существующий портфель. Помимо работы и трейдинга – у него есть банковские вложения. Между трейдингом и инвестированием Виталий выбирает – инвестирование. Парень считает, в трейдинг есть риск того, что потеряешь – все, а когда ты инвестируешь, то скорее всего — потеряешь не так много. Главная цель инвестора – это в долгосрочной перспективе обогнать индекс. Какое-то время трейдинг был привлекателен для Виталия, но сейчас он уже более 5 лет занят инвестированием, и пока к трейдингу возвращаться не планирует. Когда у вас есть портфель, самое главное — это научится не реагировать на маленькие колебания, которые есть на рынке. Если Виталий видит, что на рынке все очень плохо, то бумагу он будет просто продавать. Трейдер признается, что ему приятно, когда он может сделать правильный прогноз ситуации на рынке, даже если на рынке не все хорошо – лучше знать это заранее. Важно понимать, что рынок всегда важно отражает стоимость акции.  38:45 Случайным образом он был сделан процентов на 20 Когда Виталий создавал портфель – случайность обогнала закономерность. Трейдер, формируя свой портфель, — некоторые акции выбрал случайным образом, а потом остальные подогнал под них. В этом нет ничего такого, так как рынок – это такое место, где все возможно. Если человек плохо ориентируется в рынке ценных бумаг, то ему нужно 100 раз взвесить все риски, прежде чем выбирать бумаги таким образом. Некоторые бумаги для портфеля Виталия выбрала его жена Светлана, отталкиваясь просто от того, что ей нравится чисто по названию. Бронируйте место на  «Курс активного трейдера», который будет проходить во Франкфурте и Москве! Часто задаваемые вопросы: